Московская Биржа - Moscow Exchange

Московская Биржа
Московская Биржа.gif
Главное здание Московской биржи.jpg
ТипФондовая биржа, Обмен фьючерсов, Обмен валюты
Место расположенияМосква, Россия
Основан19 декабря 2011 г.; 8 лет назад (2011-12-19)
ВладелецПубличная компания
Ключевые людиЮрий Денисов (Исполнительный директор )
ВалютаРусский рубль
Нет. списков219[1]
Рыночная капитализацияАМЕРИКАНСКИЙ ДОЛЛАР$ 698.21 миллиардов долларов[2]
ИндексыИндекс Московской биржи России, Индекс РТС
Интернет сайтMoex.com/ en/

Московская Биржа (Русский: ПАО Моско́вская би́ржа, тр. ПАО Московская Биржа, IPA:[mɐˈskofskəjə ˈbʲirʐə]; горит «Московская биржа»), крупнейшая обмен группа в Россия, управляет торговыми рынками акциями, облигациями, производными финансовыми инструментами, валютный рынок, денежные рынки и драгоценные металлы. Группа «Московская биржа» также управляет российскими центральный депозитарий ценных бумаг (Национальный расчетный депозитарий ) и крупнейший в стране поставщик клиринговых услуг (Национальный клиринговый центр).[3]Обмен является результатом слияния в декабре 2011 г. Московская межбанковская валютная биржа (ММВБ) и Российская торговая система. В апреле 2018 года Московская биржа подписала Меморандум о взаимопонимании (MOU) с Шанхайской золотой биржей.[4][5]

История

Московская биржа была создана 19 декабря 2011 года путем слияния двух крупнейших московских бирж: Московская межбанковская валютная биржа (ММВБ) и Российская торговая система (РТС), отсюда и название «Московская биржа ММВБ-РТС».[6] Обе организации были созданы в 1990-х годах и на протяжении двух десятилетий были ведущими российскими биржами со своими индексами ММВБ и РТС. Слияние создало единое предприятие[6] и продвигал планы России по превращению Москвы в международный финансовый центр.[7] В июле 2012 года биржа провела ребрендинг.[6][8]

Биржа завершила первичное публичное размещение (IPO) 15 февраля 2013 года, собрав 15 миллиардов рублей (примерно 500 миллионов долларов США).[9] IPO, в то время крупнейшее, когда-либо проводившееся исключительно в Москве, было более чем в два раза превышено по подписке и привлекло спрос со стороны институциональных инвесторов во всем мире. Акции биржи включены в индекс MSCI Russia по состоянию на 26 ноября 2013 года.[10] В июле 2014 г. Центральный Банк России, крупнейший акционер биржи, завершил публичную продажу акций, составляющих почти 12% биржи.[11] Согласно российскому федеральному закону, Центральный банк должен полностью продать свою долю на бирже до 1 января 2016 года.[12] В октябре 2018 года Московская Биржа начала торги поставочными фьючерсами на золото на Срочном рынке.[13] Доставка золота осуществляется через спотовую секцию рынка драгоценных металлов.[13]

Управление

Правление состоит из 5 членов:

  • Юрий Денисов,[14] Генеральный директор с 2019 года и бывший член наблюдательного совета[15]
  • Макс Лапин, финансовый директор с 2017 г.[16]
  • Андрей Бурилов, CIO с 2020 г.,[17]
  • Игорь Марич, 20-летний ветеран Московской Биржи[18]
  • Дмитрий Щеглов, операционный директор, ветеран Московской биржи и ее предшественницы ММВБ.

На 2020-2021 годы в состав Правления войдут:[19]

  • Олег Вьюгин (Председатель), уважаемый экономист и бывший глава российского регулятора финансовых рынков,[20]
  • Андрей Голиков, член правления Национального клирингового центра,
  • Мария Гордон, бывший портфельный менеджер по развивающимся рынкам в Голдман Сакс и PIMCO,
  • Валерий Горегляд, главный аудитор Банк России,
  • Белла Златкис, заместитель председателя правления Сбербанк, бывший заместитель министра финансов России,
  • Вадим Кулик, заместитель президента Банк ВТБ[21]
  • Максим Красных, глобальный операционный директор Gett[22]
  • Поль Бодар, бывший генеральный директор BNY Mellon Европа[23]
  • Рамон Адаррага, бывший исполнительный председатель Bolsas y Mercados Españoles Рыночные данные[24]
  • Александр Изосимов, бывший генеральный директор Вымпелком
  • Оскар Хартманн, соучредитель Fast Lane Ventures и член правления Альфа-Банк[25]

Акционеры

Акции Московской Биржи торгуются на бирже под тикером MOEX. По состоянию на апрель 2016 года около 57% акций находились в свободном обращении, в то время как следующие держали пакеты акций: Центральный Банк России (11.75%),[26] Сбербанк (9.9%), Внешэкономбанк (8,4%) и Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) (6,1%).

Торговые рынки

Рынок акций и облигаций

Рынок акций и облигаций - это ключевая площадка для привлечения капитала российскими предприятиями, а также для внутренних и международных инвесторов - доступ к возможностям инвестирования в акции и долговые обязательства. Торговая площадка является основной площадкой для торговли российскими акциями, а также государственными, муниципальными и корпоративными облигациями. В 2013–2014 годах 16 компаний разместили акции через Московскую биржу на общую сумму около 200 млрд рублей. Что касается фиксированной доходности, было размещено более 400 выпусков облигаций, что позволило эмитентам привлечь более 3,4 трлн руб.

Московская биржа включает акции многих крупнейших компаний России, включая Газпром, Сбербанк, Роснефть, Лукойл и ВТБ. [1].

Большинство глобальных инвестиционных банков начали предоставлять своим клиентам DMA на российский рынок в 2013 году.[27] В результате нормативных изменений международные центральные депозитарии ценных бумаг Euroclear и Clearstream теперь предлагают услуги по расчетам по российским акциям и облигациям.[28]

Московская биржа не только привлекает международных инвесторов к торговле на своей платформе, но и занимается дальнейшим развитием внутренней базы инвесторов. Недавние изменения в регулировании пенсионных фондов, а также изменения в правилах листинга позволяют инвестировать на рынок больше активов негосударственных пенсионных фондов. Другие законодательные изменения стимулируют розничных инвесторов за счет снижения налогообложения инвестировать в акции и облигации.[29]

Валютный и денежный рынок

Валютный и денежный рынок Московской Биржи - ключевой элемент российской финансовой системы. Банк России использует инфраструктуру Биржи для реализации денежно-кредитной политики и обеспечения ликвидности на рынке посредством операций репо и операций валютного свопа. Московская биржа предлагает своим внутренним и международным клиентам, включая банки и корпорации, ряд продуктов для управления ликвидностью и валютными рисками. Это центр ценообразования в рублях и предлагает множество валютных пар с рублями, все с узкими спредами на основе прозрачной книги заказов.[30]

Валютный рынок Все операции (спот и своп) на валютном рынке проходят централизованный клиринг Национальным клиринговым центром. В сентябре 2014 года средний дневной объем торгов по всем валютным парам составил 22,4 млрд долларов США.[31]

Хотя наиболее торгуемыми валютными парами остаются рубли / доллар США и рубль / евро, Московская биржа также активно продвигает торговлю в других валютах. В частности, пара рубль / юань была хорошо принята рынком.[32] и торговля фунтами стерлингов и гонконгскими долларами была запущена в конце 2014 года.[33]

Срочный рынок

Московская Биржа - одна из 10 крупнейших биржевых площадок для торговли производными финансовыми инструментами в мире.[34] Срочный рынок облегчает торговлю опционные контракты на, а также фьючерсные контракты по индексам, акциям как российских, так и иностранных компаний, валютным парам, драгоценным металлам, энергетическим и сельскохозяйственным продуктам.[35]

Фьючерсы на Индекс РТС заняли шестое место среди наиболее активно торгуемых деривативов на фондовые индексы в мире по данным Ассоциация фьючерсной индустрии по состоянию на июнь 2014 года. По данным Futures Industry Association, фьючерсные контракты на курс доллар США - российский рубль занимают первое место по глобальной ликвидности.[36]

По состоянию на октябрь 2014 года на бирже торгуется 58 видов фьючерсов и 18 видов опционов.[37]

Товарные рынки

Торговля драгоценными металлами

Московская Биржа представила место торговлю золотом и серебром в 2013 году. Он отложил запуск торговли платиной и палладием на конец октября или начало ноября 2014 года, чтобы провести дополнительное тестирование торговой и клиринговой системы.[38]

Торговля зерном

Национальная товарная биржа - российская площадка для спотовая торговля зерном, а также в поставочные фьючерсы на сельскохозяйственную продукцию. С 2002 года Национальная товарная биржа является платформой, с помощью которой российское государство проводит интервенции на рынке зерна.[39]

Пост-трейдинговые услуги, дочерние компании

Национальный расчетный депозитарий (НРД), дочерняя компания Московской биржи, получила статус Центрального депозитария ценных бумаг России в 2012 году. Впоследствии Euroclear и Clearstream открыли счета в НРД, что позволило международным инвесторам получить доступ к российским облигациям и акциям.[40] Еще одно дочернее предприятие Московской Биржи, Национальный Клиринговый Центр (НКЦ), является крупнейшим в России клиринговым центром и Центральным контрагентом (ЦК) на всех рынках Московской биржи.

Смотрите также

Рекомендации

  1. ^ "Инструменты". Московская Биржа. Получено 26 августа 2017.
  2. ^ "торговые часы". tradinghours.com. Получено 20 апреля 2020.
  3. ^ «Московская Биржа». Московская Биржа.
  4. ^ «Московская биржа подписывает меморандум о взаимопонимании с Шанхайской биржей золота». LeapRate. 20 апреля 2018 г.. Получено 11 октября 2018.
  5. ^ «Московская биржа подписала меморандум о взаимопонимании с Шанхайской золотой биржей». www.mondovisione.com. Получено 11 октября 2018.
  6. ^ а б c «Слияние ММВБ и РТС создает электростанцию ​​на Российской бирже». newswire.ca. 19 декабря 2011 г.
  7. ^ «Российские ММВБ и РТС завершают слияние». Financial Times.
  8. ^ «Российская фондовая биржа получает новое имя». РИА Новости. 3 июля 2012 г.
  9. ^ «Темы недели - Московская Биржа». Коммерсантъ. 18 февраля 2013 г.
  10. ^ "Группа ЛСР, Интер РАО и ТМК столкнулись с искуплением MSCI: Moscow Mover, Ксения Галушко". 8 ноября 2013 г.
  11. ^ «Российские акции стагнируют, но акции Московской биржи растут». Институциональный инвестор. 9 июля 2014 г.
  12. ^ «Центробанк России решил продать акции Московской биржи». Рейтер. 1 июля 2014 г.. Получено 27 августа 2014.
  13. ^ а б «Московская Биржа запускает фьючерсы на золото с физической доставкой». LeapRate. 10 октября 2018 г.. Получено 11 октября 2018.
  14. ^ «Менеджмент - Московская Биржа». Московская Биржа. Получено 4 марта 2014.
  15. ^ «Московская биржа назначает нового генерального директора, который будет контролировать планы роста». Рейтер. 16 апреля 2019 г.. Получено 9 июн 2020.
  16. ^ «БРИФ-Московская Биржа назвала Максима Лапина новым финансовым директором». Рейтер. 29 сентября 2017 г.. Получено 9 июн 2020.
  17. ^ «Московская биржа назначила Андрея Бурилова директором по информационным технологиям | Финансовые магнаты». Финансовые магнаты | Финансовые и деловые новости. 1 июня 2020 г.. Получено 9 июн 2020.
  18. ^ «Московская Биржа - Игорь Марич, Управляющий директор по денежному и валютному рынкам, Московская Биржа». Московская Биржа. Получено 9 июн 2020.
  19. ^ «Московская Биржа». Московская Биржа. Получено 10 июн 2020.
  20. ^ «БРИФ-Московская Биржа: Председателем Наблюдательного совета назначен Олег Вьюгин». Рейтер. 26 апреля 2018 г.. Получено 10 июн 2020.
  21. ^ «Вадим Кулик избран заместителем президента - председателем правления банка ВТБ». www.vtb.com. Получено 10 июн 2020.
  22. ^ «Московская Биржа - Максим Красных». Московская Биржа. Получено 10 июн 2020.
  23. ^ «Вим Хауткиет заменит Пола Бодара на посту генерального директора BNY Mellon Europe - Global Custodian - ведущего ежеквартального журнала, освещающего международную индустрию ценных бумаг». www.globalcustodian.com. Получено 10 июн 2020.
  24. ^ «BME реорганизует данные, ИТ-подразделения». WatersTechnology.com. 17 января 2017 г.. Получено 10 июн 2020.
  25. ^ "Оскар Хартманн". Альфа Банк. Получено 10 июн 2020.
  26. ^ «О цене продажи акций ОАО Московская Биржа». Банк России. 2 июля 2014 г.
  27. ^ «Мировые банки борются с российскими брокерами за торговлю акциями». Финансовые новости. 5 сентября 2013 г.
  28. ^ "Российские акции сокращают рост из-за предупреждения Порошенко, поскольку АФК" Система "скользит". Блумберг. 18 сентября 2014 г.
  29. ^ «Московская Биржа». Московская Биржа.
  30. ^ «О валютном рынке». Московская Биржа.
  31. ^ «Оборот Московской Биржи на рынке Форекс в сентябре вырос на 10% м / м и 28,1% г / г». Скорость прыжка. 10 января 2014 г.
  32. ^ «Объем торгов китайским юанем на Московской бирже в сентябре вырос на 60%». Финансовый. 4 октября 2014 г.
  33. ^ «Архивная копия». Архивировано из оригинал 17 февраля 2015 г.. Получено 17 февраля 2015.CS1 maint: заархивированная копия как заголовок (связь)
  34. ^ «Всемирная федерация бирж - ежемесячные отчеты». Архивировано из оригинал 17 августа 2014 г.
  35. ^ «Инструменты фьючерсного рынка».
  36. ^ «Объем торгов». Индустрия фьючерсов. 16 сентября 2014 г.
  37. ^ «Московская Биржа». Московская Биржа.
  38. ^ «Московская биржа запускает торги драгоценными металлами». Московская Биржа. 21 октября 2013 г.
  39. ^ «Национальная товарная биржа». Архивировано из оригинал 12 декабря 2013 г.. Получено 6 декабря 2013.
  40. ^ «Проект« Южный поток »нельзя останавливать, - заявил глава« Газпром инвест ».. Бизнес-ТАСС. 3 декабря 2013 г.

внешняя ссылка

Координаты: 55 ° 45′19 ″ с.ш. 37 ° 36′22 ″ в.д. / 55.75528 ° с. Ш. 37.60611 ° в. / 55.75528; 37.60611