GTCR - GTCR

GTCR LLC
Частный
ПромышленностьЧастный акционерный капитал
Основан1980; 40 лет назад (1980)
ОсновательСтэнли Голдер, Карл Тома, Брайан Кресси, Брюс Раунер
Штаб-квартира300 North LaSalle
Чикаго, Иллинойс, Соединенные Штаты
ТоварыВыкуп с использованием кредитного плеча, Свернуть
Всего активов11 миллиардов долларов
Количество работников
80+
Интернет сайтwww.gtcr.com

GTCR LLC это частный акционерный капитал фирма сосредоточена на выкуп заемных средств, рекапитализация с привлечением заемных средств, капитал роста и свернуть транзакции. С 1980 года GTCR инвестировала более 15 миллиардов долларов в более чем 200 компаний.[1]

Фирма в основном инвестирует в быстрорастущие отрасли, включая финансовые услуги и технологии, здравоохранение, информационные услуги и технологии, а также услуги для развивающегося бизнеса.[2]

В фонде используется стратегия лидеров ™, которая предполагает набор опытных управленческих команд для управления своими портфельными компаниями.[3]

Фирма базируется в Чикаго и насчитывает более 80 сотрудников, в том числе более 40 профессионалов в области инвестиций.

История

Логотип GTCR использовался до разделения в 1998 г.

Компания была основана в 1980 году как Golder Thoma & Co. Стэнли Голдер, Карл Тома и Брайан Кресси.[4] В 1970-х годах Голдер разработал программу прямых инвестиций в First Chicago Corp.[5] где он известен прежде всего поддержкой Федеральный экспресс и за усилия в качестве председателя Национальной ассоциации венчурного капитала и Национальной ассоциации Инвестиционные компании малого бизнеса изменить федеральные законы, разрешающие пенсионным фондам инвестировать в частный капитал.[6][7] Golder Thoma & Cressey получила большую часть первоначального финансирования от Уильям М. Блэр и после ухода из First Chicago Голдера сменил Джон А. Каннинг-младший, который впоследствии основал конкурирующую чикагскую частную инвестиционную фирму. Мэдисон Дирборн.

История прямых инвестиций
и венчурный капитал
Знак Уолл-Стрит (5899884048) .jpg
Ранняя история
(истоки современного частный акционерный капитал )
1980-е годы
(выкуп заемных средств бум)
1990-е годы
(выкуп заемных средств и пузырь венчурного капитала)
2000-е
(пузырь доткомов к Кредитный кризис )

Фирма стала Golder Thoma & Cressey в 1984 году, а с продвижением Брюса Раунера в качестве партнера фирма стала известна как Golder, Thoma, Cressey, Rauner, Inc. (GTCR), хотя ее все еще часто называли Голдер Тома.[8]

В 1998 году разногласия между старшими партнерами привели к тому, что Golder, Thoma, Cressey, Rauner, Inc. разделились на две частные инвестиционные компании. Обе фирмы продолжают инвестировать в основном за счет консолидации конкретных отраслей, называемых свертки:

  • GTCR Голдер Раунер, (Стэнли Голдер и Брюс Раунер ), частной инвестиционной компании с оборотом 11 миллиардов долларов, расположенной в Чикаго, теперь известный как GTCR. Основатель GTCR Стэнли Голдер умер в 2000 году, а главный партнер Брюс Раунер ушел на пенсию в 2012 году. Сегодня фирму возглавляют несколько старших партнеров, в том числе Фил Кэнфилд, Коллин Рош и Дэвид Доннини.[9]
  • Тома Кресси, (Карл Тома и Брайан Кресси) из Чикаго и Сан-Франциско. Тома Кресси будет переименован в Тома Кресси Браво, чтобы отразить растущую роль партнера Орландо Браво. В 2008 году Брайан Кресси покинул Thoma Cressey Bravo вместе с несколькими профессионалами в области инвестиций, чтобы сформировать Cressey & Co., частную инвестиционную фирму, ориентированную на здравоохранение.[10][11] Тома Кресси Браво стал Тома Браво после ухода Кресси под руководством управляющих партнеров Карла Тома, Орландо Браво, Ли Митчелла и Скотта Крабилла. Фирма закрыла свой 9-й фонд в марте 2009 года с 822,5 миллиона долларов.[12]

Инвестиционные фонды

GTCR инвестирует через ряд частных ограниченное партнерство и его инвесторы включают множество пенсионные фонды (например, Инвестиционный совет штата Вашингтон,[13] Пенсионная система государственных служащих Пенсильвании[14]) пожертвования и другие Инвесторы института.

После отделения от Тома Кресси (обсуждалось выше) GTCR поднял семь фонды прямых инвестиций Обязательства ограниченного партнера на общую сумму 20 миллиардов долларов:

  • 1998 - Фонд VI (870 миллионов долларов)
  • 2000 - Фонд VII (2,0 миллиарда долларов)
  • 2003 - Фонд VIII (1,8 миллиарда долларов)
  • 2006 - Фонд IX (2,75 миллиарда долларов)
  • 2011 - Фонд X (3,25 миллиарда долларов)[15]
  • 2014 - Фонд XI (3,85 миллиарда долларов)[16]
  • 2017 - Фонд XII (5,25 млрд долларов)[17]

внешняя ссылка

  • GTCR (Официальный веб-сайт)

Рекомендации

  1. ^ «О GTCR» В архиве 2014-02-16 в Wayback Machine, сайт компании
  2. ^ "Фокус GTCR", сайт компании
  3. ^ http://www.gtcr.com/the-leaders-strategy/
  4. ^ "Поиск Newspapers.com". Чикаго Трибьюн. Получено 2020-09-21.
  5. ^ Сегодня часть JPMorgan Chase через приобретение Банк Один
  6. ^ В 1978 году Министерство труда США ослабило некоторые ограничения ERISA в соответствии с «правилом осмотрительного человека» - фидуциарной ответственностью инвестиционных менеджеров согласно ERISA. Согласно первоначальному заявлению, каждая инвестиция должна была соответствовать стандартам риска по существу, что ограничивало способность инвестиционных менеджеров делать любые инвестиции, которые считались потенциально рискованными. Согласно пересмотренной интерпретации 1978 г., концепция диверсификации риска портфеля, измеряющая риск на уровне совокупного портфеля, а не на уровне инвестиций для удовлетворения фидуциарных стандартов, также будет принята.
  7. ^ Умер пионер в сфере прямых инвестиций Голдер[постоянная мертвая ссылка ]. Выкуп, 24 января 2000 г. Можно найти кешированную версию статьи. здесь.
  8. ^ Стэнли С. Голдер, профиль донора в UIUC интернет сайт
  9. ^ Раунер делает это официально, уходит из GTCR, статья в Crain's Chicago Business от 19 октября 2012 г.
  10. ^ «Учебный лагерь участников сделок; Голдер Тома: испытательный полигон для индустрии выкупа», Чикагский бизнес Crain, Сентябрь 2004 г., Стив Дэниелс
  11. ^ "Профиль личности: Кресси выходит на новый уровень специализации. »Выкуп, 23 июня 2008 г.
  12. ^ «Тома Браво завершает сбор средств» Bloomberg, 16 марта 2009 г.
  13. ^ Отчет Совета по инвестициям штата Вашингтон по внутреннему доходу от прямых инвестиций В архиве 2008-05-13 на Wayback Machine
  14. ^ Подробная информация о пенсионной системе сотрудников штата Пенсильвания
  15. ^ "Пресс-релиз".
  16. ^ "Пресс-релиз". Архивировано из оригинал на 2014-03-05.
  17. ^ GTCR. «GTCR закрывает фонд выкупа в размере 5,25 миллиарда долларов». www.prnewswire.com. Получено 2019-01-28.